“多舛”的三文鱼并购案，佳沃食品起诉Australis Seafoods前老板涉嫌违规、欺诈

2023-03-24 10:00

从2018年启动对智利三文鱼公司Australis Seafoods S.A.的收购，到2019年7月最终完成股权的交割。佳沃食品当年这一海外三文鱼并购案着实引起了海产界不小的轰动。

利弊的权衡必然会有得有失，但对于佳沃食品来说利在长远，弊却在当前，并购之后佳沃资产负债率飙升，到2022年6月佳沃食品资产负债率为89%，商誉12.1亿，其中11.9亿是来自Australis，外加之后连续三年的新冠疫情对海产供应、消费的冲击，这就需要并购之后的每一步都须谨小慎微。2022年4月14日佳沃食品发布《2022年度向特定对象发行A股股票预案》，2022年7月27日发布公告，控股股东佳沃集团拟受让苍原投资持有Fresh Investment SpA发行的6250万美元可转换债券本金以及该部分可转换债券对应的递延支付利息(PIK)债券。

与此同时，佳沃正在积极推进引进战略投资者，加速推进降负债。一旦上述几件事成功“落地”，佳沃食品的公司资本结构将会有较大的优化。

产能，“挤出了水份”

Australis Seafoods公司新任“掌门”Andrés Lyon自去年6月上任后发现了公司运营中存在的严重不一致和异常情况，近日在合规性检查时又发现发现其多个三文鱼养殖中心存在超产情况，这与2018年佳沃并购Australis Seafoods时该公司所报合规产能不符，意味着在2023、2024年度Australis Seafoods的养殖三文鱼产能将不得不压缩，缩减产能可能达到2万吨。

在3月28日发布的一份声明中，澳大利亚向智利提交了自我报告环境监管局(SMA)于2022年10月27日“在检测到可能构成违法的事实后”，针对于此，佳沃(Joyvio)指控商人伊西多罗·基罗加(Isidoro Quiroga)涉嫌在收购的尽职调查阶段隐瞒有关该公司农业中心生产过剩的信息。

在发现前任管理层制定的这一系统性养殖三文鱼超产政策的存在后，可以肯定这些行为至少自2016年以来一直在实施，它们导致了超过80000吨鲑鱼的过度生产。有鉴于此，继任管理层采取不同的措施，从公司中根除这种影响控制者和当局并严重损害公众信任的不良做法。首先，向SMA提交自我报告，同时立即终止检测到的违规行为。与行动管理局的合作旨在促进其检查工作，为此，需要准确描述检测到的情况(程度、持续时间等)。)这其中包括所涉及的33个育苗中心的详细情况；外部和独立环境专家的报告；并描述了在未来五年(从2023年到2027年)补偿被指责的生产过剩的计划。

Australis表示，该企业正在“对那些应对生产过剩及其隐瞒的系统性政策负责的人”提起民事和刑事诉讼，并正在重组该公司的公司治理，目前这一措施已经在实施中。

Australis认为，该公司在被收购过程中的价值被人为夸大造成收购方不必要的损失，并指控该公司的前所有者欺诈以及其他将在不同诉讼中暴露的严重罪行。

作为回应，现居英国的Australis seafood 前所有者伊西多罗·基罗加，称这些指控是“谎言和诽谤”。同时如果以上指控成真，他可能面临引渡。